外汇交易核心原理与24条实用操作忠告内容

外汇期货是外汇交易的一种形式，通常所说的期货交易往往指的是按金交易或保证金交易。货币期货则是以货币为标的、远期交割的合约交易，需符合交易所的相关规则。一般情况下，货币期货交易不仅涉及货币名称，还包括每张合约的交易期限、数量、利率等要素。按金交易必须进行对冲，而期货交易可以选择不进行对冲，直接交割结算。在国内进行外汇交易，可前往银行开立外汇交易账户，各银行的资金起投门槛有所不同，通常支持5×24小时交易。严格来说，银行提供的是货币兑换服务，而非真正意义上的交易。国内银行的外汇交易采用T+0机制，但不能进行双向对冲，也非保证金模式，属于全额汇兑形式。除了银行渠道，一些正规平台如德璞资本外汇平台也为投资者提供多样化的交易选择。

外汇市场的技术分析与其他市场存在一定差异，虽然可以借鉴期货和证券的分析方法，但需要明确的是，外汇市场的数据离散程度远大于期货市场。期货和证券市场的价格线性关系大致可视为抛物线，而外汇市场的汇率线性关系通常落在双曲线的范围内，更符合正态分布的规律。因此在某些范围内，技术指标可能失效。投资者应先分析汇率变动的正态分布区间，再进行技术分析。目前所说的实盘交易，指国内银行推出的兑换业务；虚盘则指按金交易，交易额度可根据约定的杠杆比例进行放大。

江恩的24条忠告——德璞资本外汇平台提醒投资者认真参考：

1) 持仓：在实现持续盈利后，单次最大持仓不宜超过总资金的10%，即1000元最多开2单；

2) 止损：在下单之后，一定要同时设置止损位，30至50个点比较合适，如果难以控制，不如不做；

3) 交易频度：一周内交易超过2次，即属于过度交易；

4) 保护利润：若一笔交易浮动盈利曾达到30个点以上，而预期行情尚未启动，应将止损移至盈利10点位置；60点以上则移至40点；100点以上，随时考虑离场；

5) 顺势交易：绝不逆市买卖，除非判断趋势即将转变；

6) 有所不为：看不懂行情时，空仓则观望，盈利则及时了结，小幅亏损也应果断离场；

7) 交易对象：只参与单边行情，避免盘整行情——即使是陌生品种的单边市，也好过熟悉品种的盘整市；

8) 分散持仓：最好同时交易两个以上的币种，不过仍应优先选择最有把握的品种，同时操作欧元系和日元是不错的选择；

9) 介入方式：尽可能使用市价委托，尤其在市场机会较少时；若机会充裕，则不必强求；使用限价委托需具备丰富的市场经验；

10) 止赢：若趋势运行健康，可继续持有，直到趋势明显转弱为止；

11) 保持盈利：若短期账户盈利过大，可通过时间消化，暂不交易；或另开账户提取盈利，将账户资金曲线压至5日或10日均线附近；

12) 波动盈利为主：介入某种货币的理由不应是基于利息，因为利息在波动面前影响甚微；

13) 砍掉损失：若当前单子处于亏损状态，绝不加码，难以决断时直接止损离场；

14) 耐心：若下单仅仅是因为缺乏耐心、等不下去，那么迟早会面临亏损；

15) 风险报酬比：至少保持1:3——止损30点，盈利预期100点，成功率50%，做两次净赚50点；

16) 止损：止损单一旦设定，不可随意撤销；

17) 交易频度：同上，避免过度交易；

18) 买卖点：愿意买入的点位，也应是放空者愿意回补的位置，反之亦然，交易具有连续性；

19) 买卖依据：价位高低本身，不应作为买卖的主要依据；

20) 加码：若前面的单子尚未盈利，不可加码；加码应于突破盘整区之后进行，不可在资金曲线拉出大阳线时加码；

21) 大小盘：欧元涨跌幅相对其他三个品种较小，日元则最为活跃；

22) 对冲：绝不可使用锁仓方式（对同一货币对同时开多单和空单）；

23) 多头空头：介入时应已对趋势形成判断，较稳妥的方式是只做单一方向，除非判断趋势即将结束，否则不要多空同时操作；

24) 加码：不可在资金曲线拉出大阳线时加码。